每日 AI 情報快訊 — 2026-06-05 晚報（GMT+8）

本時段聚焦：中文／亞洲圈（中、港、台、日、韓）當日動態。四大領域全覆蓋，其他語圈重大事件照收。

今日摘要

• 黃仁勳自台轉戰韓國：結束 Computex（6/2–6/5）後，6/4 晚抵韓，6/5 起密集會晤三星崔泰源、SK 崔泰源、LG 具光謨、現代與 Naver，主打「實體 AI（physical AI）／機器人」結盟。NVIDIA 首辦「Korea Partner Night」，LG、Naver 等相關股大漲。
• SK 海力士擬赴美上市，投資人力挺；同時放話 HBM／記憶體缺貨至少延續到 2030、五年內產能翻倍。亞洲記憶體雙雄續吃 AI 紅利。
• 高盛調節亞洲 AI 部位：減碼香港股、加碼中國大陸 AI 硬體；另一手點名台灣「老 AI」伺服器代工漲過頭，目標價狠砍。
• 台北 Computex 收官：台股「老 AI」伺服器族群補漲，鴻海以逾 44% AI 伺服器市佔穩居龍頭。
• 日本主權 AI 加碼：經產省擬以逾 1 兆日圓新支援國產 AI 計畫（軟銀／Rapidus／鴻海三支柱），累計半導體預算膨脹至 7 兆日圓；軟銀市值已超越豐田登日本第一。

1. AI 研究與論文

★3 中國開源模型續居全球供給核心：下載與 token 消耗佔比領先

來源：知乎／新華網／HuggingFace 春季報告（綜述） | ZH | 2026-06 上旬 URL：https://zhuanlan.zhihu.com/p/670574382

多份中國產業綜述指出，過去一年 HuggingFace 平台約 41% 的大模型下載量由中國研發模型貢獻[此精確比例 unverified]，DeepSeek、Qwen、Kimi、GLM、MiniMax 等在 OpenRouter 的 token 消耗量已擠進全球前段。背景上，DeepSeek-V4（4/24 發布，Pro／Flash 雙版、1M 上下文標配、已在英偉達 GPU 與華為昇騰 NPU 上驗證細粒度專家並行）持續被視為中國前沿開源代表作。

觀察：美國這側 NVIDIA Nemotron 3、OpenAI gpt-oss 接連下場補開源，但「開源供給量／實際使用量」的重心仍在中國。觀察點在於昇騰適配是否讓中國模型逐步擺脫對 CUDA 生態的依賴。

2. AI 重要人物聲音

★5 黃仁勳轉戰韓國：押注「實體 AI」結盟三星／SK／LG／現代／Naver，獨鍾 LG

來源：YTN／Reuters／韓媒綜合 | KO/EN | 2026-06-02～06-05 URL：https://www.ytn.co.kr/_ln/0102_202606021117448867

黃仁勳結束台灣 Computex 行程後，6/4 晚間抵韓，6/5 起與韓國大企業掌門人連環會談——SK 崔泰源、LG 具光謨、Naver 創辦人李海珍等，並在弘大以烤五花肉、炸雞等非正式餐敘交流。NVIDIA 同步首辦「Korea Partner Night」晚宴，與會者含三星電子、SK 海力士、現代汽車、LG 電子、Naver Cloud，核心議題是 半導體供應與「實體 AI（機器人）平台」採用。

YTN 解析「黃仁勳為何獨鍾 LG」：他要為機器人／自駕／智慧工廠打造 Omniverse 生態，而 LG 集團一條龍齊備——LG 電子的致動器（機器人關節，源自壓縮機技術）、LG 能源解決方案的電池、LG CNS 的工廠數據系統、LG Innotek 的相機感測器與 GPU 電路板、LG U+ 的 AI 通訊。黃仁勳真正看重的是 LG 多年累積、難以編碼的「製造默會知識（tacit knowledge）」。消息一出，LG 電子、LG Innotek、LG CNS 紛紛攻上漲停，Naver 雙位數大漲，相關市值單週增加數十兆韓元。

觀察：黃仁勳這趟「台灣（算力＋晶圓）→ 韓國（記憶體＋實體 AI 製造）」的接力，等於把東亞供應鏈重新編進 NVIDIA 的 physical AI 藍圖。台灣管「腦」與「代工」，韓國被定位為「機器人的身體與量產 know-how」。對台廠是提醒：實體 AI 的價值正從伺服器外溢到致動器、感測、電池等機電整合領域。

3. AI 公司最新技術／動態

★4 SK 海力士擬赴美上市獲投資人力挺；HBM 缺貨喊到 2030、五年產能翻倍

來源：Reuters／科技新報 | EN/ZH | 2026-06-03～06-04 URL：https://technews.tw/2026/06/03/sk-hynix-memory-shortages-will-last-until-at-least-2030/

Reuters（6/4）引述消息稱，SK 海力士向投資人說明的「赴美上市」計畫獲得強力支持，投資人看重其在 AI 記憶體（HBM）的領先地位。公司同時對外放話：記憶體缺貨潮至少延續到 2030 年，並計畫五年內把記憶體晶圓產能翻倍。SK 海力士目前握有全球約 57% HBM、32% DRAM 市佔，4 月已在清州啟動約 19 兆韓元的 P&T7 先進封裝廠，並深化與台積電在 HBM 基礎裸晶（base die）的合作。法國 Air Liquide 另宣布在韓投資 2.33 億美元，支援其 AI 晶片產能。

觀察：HBM 是這一輪 AI 算力的真正瓶頸。SK 海力士敢喊「缺到 2030」，等於把 AI 資本支出週期定錨在數年尺度；赴美上市則是想直接對接美國 AI 客戶與資本，與三星、美光的 HBM 卡位戰再升一級。

★3 台北 Computex 收官：台股「老 AI」伺服器補漲，鴻海 AI 伺服器市佔逾 44%

來源：經濟日報／科技新報／鉅亨 | ZH | 2026-06-04～06-05 URL：https://money.udn.com/money/story/5612/9510770

2026 台北電腦展（6/2–6/5）落幕，市場焦點從「硬體建置」轉向「AI 算力實質獲利驗證」。近期台股 AI 伺服器代工／品牌（俗稱「老 AI」）族群在鴻海帶動下明顯補漲：鴻海以約 3,700 櫃出貨、市佔逾 44% 穩居龍頭，廣達約 2,100 櫃居次，緯創約 1,300–1,400 櫃。題材已從 GPU、AI 伺服器擴散到整櫃式系統、液冷散熱、PCB／CCL、電源與 48V 高壓供電。

觀察：「老 AI（傳統伺服器代工）補漲」反映資金在等待下半年獲利數字落地。但同日高盛點名部分標的漲過頭（見第 4 區），多空分歧已浮現——Computex 的熱度能否轉成財報，是 Q3 的關鍵驗證。

★3 MiniMax 計畫赴中國 A 股上市，營收高速成長迎戰 DeepSeek

來源：Bloomberg／Asia Tech Review | EN | 2026-05-30～06 上旬 URL：https://www.bloomberg.com/news/articles/2026-05-30/minimax-plans-china-ipo-as-it-eyes-local-rivals-like-deepseek

中國 AI 新創 MiniMax 規劃在中國大陸掛牌上市，並公布高速成長的營收，目標正面對撼 DeepSeek 等本土對手。此前其 M3 模型（MSA 稀疏注意力、1M 上下文、原生多模態）已是國產旗艦之一。對照 DeepSeek 上週傳出首輪募資約 74 億美元（估值 3,500–4,000 億人民幣），中國第一梯隊大模型公司正同步走向「上市／巨額融資」的資本化階段。

觀察：中國大模型賽道從「比模型」進入「比資本與商業化」。選擇 A 股（而非赴美）也呼應主權與監管現實——資本敘事與地緣政治在此交會。

4. 地緣政治／科技政策

★4 高盛調節亞洲 AI 部位：減香港、加碼陸 AI 硬體，並點名台灣「老 AI」漲過頭

來源：CNBC／旺得富（中時） | EN/ZH | 2026-06-03～06-04 URL：https://www.cnbc.com/2026/06/03/goldman-sachs-cuts-hong-kong-stocks-to-ne.html

高盛將投資偏好從香港股轉向中國大陸股，主因 中國多數 AI 半導體公司與供應鏈在大陸交易所掛牌；這是高盛年內第二度做此調節。另一手，高盛在台股點名鴻海、緯創、廣達、技嘉、英業達等「老 AI」族群漲過頭，部分標的目標價遭下修約 25%。

觀察：同一家大行、同一天，一邊加碼陸 AI 硬體、一邊喊台廠漲過頭，反映外資對「AI 硬體」的下注正在亞洲內部重新分配——資金從已大漲的台系代工，轉向估值較低、且受惠國產替代政策的中國本土 AI 半導體鏈。

★3 南韓出口創 1984 年來最快增速，AI 晶片是引擎；KOSPI 已是全球第六大

來源：WSJ／Bloomberg | EN | 2026-05-31～06-03 URL：https://www.wsj.com/economy/trade/chips-ai-keep-south-koreas-export-engine-firing-on-all-cylinders-ada32a96

南韓 5 月出口創 逾 40 年來（1984 年以來）最快增速，AI 晶片需求為主要引擎。受惠於三星、SK 海力士兩大記憶體廠，KOSPI 屢創新高、已超越印度成為 全球第六大股市。但《衛報》等同步示警：南韓股市高度集中於兩家晶片商，榮枯循環（boom-bust）風險升高。

觀察：南韓把「國運」押在 AI 記憶體上，報酬與風險同樣巨大。一旦 HBM 進入價格修正，集中度過高的 KOSPI 將首當其衝——這也是亞洲「AI 行情」共通的脆弱點。

★3 日本主權 AI 再加碼：經產省擬逾 1 兆日圓支援國產 AI，軟銀市值超豐田

來源：Diamond／日經 xTECH | JP | 2025-12～2026-06（政策持續推進） URL：https://diamond.jp/articles/-/380511

日本經產省規劃以 逾 1 兆日圓新支援國產 AI 計畫，三支柱為 Rapidus（晶片製造）、軟銀主導的 AI 模型聯盟、鴻海的伺服器國產化；自 2021 年起累計 AI／半導體預算已膨脹至約 7 兆日圓。軟銀與 Preferred Networks 擬於 2026 年初設立新公司（約百人規模），五年投入約 1 兆日圓開發日本最大規模 AI 基礎模型，瑞穗、三菱 UFJ、本田、JR 東日本、NEC、佳能等擬參與。資本市場上，軟銀集團市值已超越豐田，登上日本第一。

觀察：日本「主權 AI」的邏輯與歐洲、韓國一致——在美中夾縫中保留自有模型與資料主權。值得追蹤的是：砸錢能否補上日本在前沿模型與頂尖人才上的落差，還是最終仍以「買算力、租模型」收場。

資料來源時間以 GMT+8 計。標註 [unverified] 者為單一來源或未經交叉核實之數據，後續以原始資料為準。